13家公司回复年报问询函 新三板迎来 “监管大年”

13家公司回复年报问询函 新三板迎来 “监管大年”

截至目前，根据股转系统问询函要求，已有13家公司回复问询函。从回复内容来看，13家新三板企业对部分问题进行了解释或补充，其他问题则归结为“制度问题”、“非故意”、“工作疏忽”等。

针对问询函中提出的信息披露不一致、年报披露不完整问题，九鼎投资作出如下说明：

股转系统在给九鼎投资的问询函中指出，第四节“经营情况讨论与分析”中，公司主要客户中包含年销售比率指标，但利用该指标恢复的营业总收入与报告中的数据。

九鼎回应：恢复首销比例后营业收入与报表数据不一致“因系统原因”。表中利润表中的投资收益、公允价值变动收益、汇兑收益单独列示，不纳入报告。营业收入总额。因此，系统中损益表营业收入总额为16.95亿元……该比例并非按照审计报告中营业收入总额25.26亿元计算。

同样在九鼎科技年报中，报告期内利润表中的“投资收益”约为8.05亿元，现金流量表中的“投资收益收到的现金”约为3.82亿元。两者不一致。股转系统要求公司说明差异原因。

九鼎科技表示，该差额为尚未收到的退出款，因为按照权责发生制，相关投资收益是在管理的基金做出分配和返还出资决定时确认的，但管理下的基金管理层受到现金流充足程度的影响。公司无法及时支付相关款项，因此投资收益大于投资收益收到的现金。

而由于工作疏忽，年报披露存在更多问题。股转系统问询函指出，阿波罗“重要事项”中的资产抵押、质押情况与附注中相关事项披露不一致。阿波罗回应：漏报是由于工作人员疏忽造成的。

同样的信息披露低级错误还出现在恒业世纪和朗明科技。

股转系统问询函指出，“恒业世纪第五大客户‘上海松江飞帆消防设备有限公司’2015年营业收入为7230万元，远远超过公司第一大客户。”同时，在国家企业信用信息公示系统中也未查到该客户的信息。”

恒业世纪解释：一、经公司核实，公司营业收入应为723万元。由于股权转让系统数据录入错误，金额误写为7230万元。此外，由于客户名称已变更为“上海松江飞帆电子有限公司”，在国家企业信用公示系统中未查到该客户信息。且公司财务明细未及时更新，已予以更正。

股份转让系统问询函指出：“朗明科技（）披露，2015年第三大供应商为“北京艺游文化贸易有限公司”，第五大供应商为“北京赛德阳光科技发展有限公司”。有限公司”，在国家企业信用信息公示系统中未查到相关企业信息。

朗明科技回应：结合公司原始凭证中开具的发票，并在国家企业信用信息公示系统查询，“北京艺游文化贸易有限公司”。应该是“北京易友文化贸易有限公司” “北京赛德阳光科技发展有限公司”应该是“北京赛德阳光科技有限公司”

最严格的监管

早在去年12月24日，《关于上市公司、两网公司及退市公司2015年年报披露的通知》中，股份转让制度要求上市公司重点关注应收账款是否相关等八个方面。各方、非经营性资金占用、委托持有股票、募集资金使用、减值损失、关联交易、会计政策变更、重大不确定性等需要保荐证券公司、会计师事务所协助。

进入2016年，股份转让系统监管力度加大，标准不断升级。这也被业界解读为“新三板市场监管年”。

2015年股权转让系统监管工作指出，当前各类市场主体的诸多违法行为具有明显的“主观故意”，作为监管者必须高度警惕，并表示“加强监管已成为当务之急”。新三板的日常工作是常态化的制度安排，不会因市场情况而“紧”或“紧”。来表达‘哀悼’。”

数据显示，2015年，股交所对31家保荐券商（35次）、2家做市商采取自律监管措施，并将操纵市场、涉嫌内幕交易等相关案件移交给证监会。

除了对券商开出巨额罚款外，证券交易所系统也开始加大对市场中介机构、上市公司、投资者等其他市场主体的监管力度。

4月1日起，被业内称为“紧缩魔咒”的《保荐券商执业质量评价办法（试行）》将正式实施。新三板保荐券商根据执业质量分为四个等级。在制度上受到差别化待遇。股转系统表示，评价结果主要用于对保荐券商的日常监管、对保荐券商实施差异化制度安排以及与证监会实施的证券公司分类评价体系对接委员会。

这意味着新三板的保荐券商不仅将被分类评级，还将面临违规行为的扣分。同时，股转系统列出了35项针对证券公司的不良行为清单，涵盖受理材料、申请挂牌、核查、监管、做市等业务多个方面。

随着新三板分层制度实施时间的临近，监管升级的需求日益强烈。可以预见，2016年新三板市场的监管体系和规则将更加系统化。

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