蓝思科技可转债发行或存变数：大股东“因故爽约” 投资者会否“买单”

蓝思科技可转债发行或存变数：大股东“因故爽约” 投资者会否“买单”

□本报记者 任明杰

12月11日晚，蓝思科技在网上公布了蓝思转债的中奖结果，但不少中奖的中小投资者大呼​​“被骗了”。 12月7日，蓝思科技在路演中表示“大股东将积极认购”。但12月8日认购时，第一大股东无法及时到账，优先配售的36.08亿元被中小投资者“接盘”。 12月12日为Lens可转债的兑付日。不少中奖的中小投资者表示会选择不购买，朗斯转债的发行变量大幅上升。

“公司基本面稳定，其他重要股东和高管100%参与配售。我不仅100%参与配售，还通过其他账户进行认购。我不认为Lens的发行可转换债券将会失败。”彭孟武告诉中国证券报记者。

第一大股东未参与

12月8日晚间，蓝思科技披露的蓝思转债中标率让市场大吃一惊：蓝思转债本次发行48亿元，原股东优先配股共计6.5亿元，占仅占总发行量的1.354%。 %。参与配售的原始股东比例创信用认购以来新低。

纵观蓝思科技前十大股东，第一大股东蓝思科技（香港）持股比例高达75.17%。若100%参与配售，蓝思科技（香港）将配股36.08亿元。该公司董事会秘书彭孟武告诉中国证券报记者，蓝思科技（香港）并未参与此次配售。

当第一大股东放弃36.08亿元优先配售权时，公众投资者成为“接盘者”，认购金额达到41.5亿元，占发行总额的86.46%。线上中奖率为0.33%。这一胜率也创信用认购以来的新高。

12月7日公司路演期间，有投资者提问：“公司大股东及高管是否会认购本次可转债，预计认购金额是多少？”该公司董事会秘书彭孟武回答说：“在现有政策允许的情况下，大股东和高管将积极参与本次可转债的认购。”另一位投资者问道：“大股东会认购吗？”彭孟武也表示：“如果相关政策允许，大股东也会积极认购。”

彭孟武对中国证券报记者表示，“大股东100%参与配售，有利于可转债的顺利发行，将提振可转债市场。”不过，12月8日认购日，蓝思科技（香港）并未参与，引发中小投资者不满。

基金“卡壳”是主要原因

在12月7日的路演中，彭梦武两次提到的“政策许可的前提”成为蓝思科技（香港）放弃优先配售权的直接原因。

“蓝思科技（香港）原计划100%参与配售，已准备39亿元资金。”彭孟武告诉中国证券报记者，“但由于蓝思科技（香港）是在香港设立的境外法人，直到12月8日，资金都没有及时到账，蓝思科技（香港）不得不放弃其优先配售权。”

截至12月7日路演时，蓝思科技（香港）仍未收到资金，能否参与配售存在较大不确定性。 “本案中，公司对中小投资者的回复含糊其辞，仅表示‘大股东将在政策允许的情况下积极认购’，涉嫌误导中小投资者。”一位接近监管机构的人士告诉中国证券报记者。彭孟武告诉中国证券报记者，蓝思科技（香港）的资金到位还需要两三个月的时间。